متطلبات تداول متطلبات الهامش

هامش الخيار.

ما هو "هامش الخيار"

وهامش اخليار هو النقد أو األوراق املالية التي يجب على املستثمر أن يودعها في حسابه كضمان قبل خيارات الكتابة. تختلف متطلبات الهامش حسب نوع الخيار. يتم تحديد متطلبات الهامش من قبل مجلس الاحتياطي الفدرالي في اللائحة T. يمكن للسماسرة الفردية فرض متطلبات إضافية. يطلب الوسطاء من المستثمرين إيداع أموال الهامش لأنها قد تكون هناك حاجة لشراء أو بيع الأسهم الأساسية إذا تم ممارسة الخيارات. وقد تكون هناك حاجة أيضا لإغلاق المواقف الخاسرة.

هبوط الخيار "

تختلف متطلبات الهامش لتداول الخيارات عن متطلبات الهامش للأسهم المتداولة أو العقود الآجلة. أيضا، بعض استراتيجيات تداول الخيارات ليس لها متطلبات الهامش. وذلك لأن المخزون الأساسي يمكن أن تستخدم كضمان. لا تتطلب المكالمات المغطاة أو المغطاة متطلبات الهامش، على سبيل المثال.

متطلبات الهامش.

في تداول الخيارات، يشير "الهامش" أيضا إلى النقد أو الأوراق المالية المطلوب إيداعها من قبل كاتب خيار مع شركة الوساطة له كضمان لالتزام الكاتب بشراء أو بيع الضمان الأساسي، أو في حالة خيارات التسوية النقدية إلى دفع مبلغ التسوية النقدية، في حالة أن يتم تعيين الخيار المعين.

متطلبات الهامش لكتاب الخيار معقدة وليست هي نفسها لكل نوع من أنواع الأمان الأساسية. وهي عرضة للتغيير ويمكن أن تختلف من شركة الوساطة إلى شركة الوساطة. ولما كان لها تأثير كبير على ملامح المخاطر / المكافآت لكل تجارة، يجب على كتاب الخيارات (سواء كانوا مكالمات أو يضعون بمفردهم أو كجزء من استراتيجيات مواقف متعددة مثل الفوارق أو النطاقات أو الخنق) تحديد متطلبات الهامش المطبقة من الوساطة الشركات والتأكد من أنها قادرة على تلبية تلك المتطلبات في حال تحول السوق ضدهم.

دليل متطلبات الهامش.

وقد تم نشر دليل مرجعي لمتطلبات الهوامش لمختلف استراتيجيات الخيارات من قبل كبوي وهو متاح هنا.

حاسبة الهامش.

وتقدم أيضا كبوي هذه الأداة المفيدة على الإنترنت التي تحسب متطلبات الهامش الدقيق لتجارة معينة.

ربما يعجبك أيضا.

أكمل القراءة.

شراء سترادلز في الأرباح.

شراء سترادلز هو وسيلة رائعة للعب الأرباح. في كثير من الأحيان، فجوة سعر السهم صعودا أو هبوطا بعد تقرير الأرباح الفصلية ولكن في كثير من الأحيان، واتجاه الحركة يمكن أن يكون لا يمكن التنبؤ بها. فعلى سبيل المثال، يمكن أن يحدث بيع على الرغم من أن تقرير الأرباح جيد إذا كان المستثمرون يتوقعون نتائج عظيمة. [واصل القراءة. ]

الكتابة يضع لشراء الأسهم.

إذا كنت صعودي جدا على سهم معين على المدى الطويل، وتتطلع لشراء الأسهم ولكن يشعر أنه مبالغ فيها قليلا في الوقت الراهن، ثم قد ترغب في النظر في كتابة خيارات وضع على الأسهم كوسيلة للحصول عليها في خصم. [واصل القراءة. ]

ما هي الخيارات الثنائية وكيفية تداولها؟

المعروف أيضا باسم الخيارات الرقمية، والخيارات الثنائية تنتمي إلى فئة خاصة من الخيارات الغريبة التي تتاجر الخيار تكهن بحتة على اتجاه الكامنة في غضون فترة قصيرة نسبيا من الزمن. [واصل القراءة. ]

الاستثمار في نمو الأسهم باستخدام خيارات LEPSPS®.

إذا كنت تستثمر أسلوب بيتر لينش، في محاولة للتنبؤ المقبل متعدد متعددة، ثم كنت ترغب في معرفة المزيد عن LEAPS® ولماذا أعتبرهم أن يكون خيارا رائعا للاستثمار في Microsoft®® المقبل. [واصل القراءة. ]

تأثير توزيعات الأرباح على تسعير الخيارات.

إن توزيعات األرباح النقدية الصادرة عن األسهم لها تأثير كبير على أسعار خياراتها. وذلك لأن سعر السهم الأساسي من المتوقع أن ينخفض ​​بمقدار توزيعات الأرباح في تاريخ توزيعات الأرباح السابقة. [واصل القراءة. ]

الثور دعوة انتشار: بديل للمكالمة المغطاة.

كبديل لكتابة المكالمات المغطاة، يمكن للمرء أن يدخل انتشار المكالمة الثورية للحصول على إمكانية ربح مماثلة ولكن مع متطلبات رأس المال أقل بكثير. بدلا من عقد الأسهم الأساسية في استراتيجية الدعوة المغطاة، والبديل. [واصل القراءة. ]

التقاط الأرباح باستخدام المكالمات المغطاة.

بعض الأسهم تدفع أرباحا سخية كل ثلاثة أشهر. أنت مؤهل للحصول على توزيعات الأرباح إذا كنت تملك على الأسهم قبل تاريخ توزيع الأرباح السابقة. [واصل القراءة. ]

الرافعة المالية باستخدام المكالمات، وليس المكالمات الهامش.

لتحقيق عوائد أعلى في سوق الأسهم، إلى جانب القيام بالمزيد من الواجبات المنزلية على الشركات التي ترغب في شراء، فإنه غالبا ما يكون من الضروري أن تأخذ على مخاطر عالية. الطريقة الأكثر شيوعا للقيام بذلك هي شراء الأسهم على الهامش. [واصل القراءة. ]

يوم التداول باستخدام خيارات.

خيارات التداول اليوم يمكن أن تكون استراتيجية ناجحة ومربحة ولكن هناك بضعة أشياء تحتاج إلى معرفته قبل استخدام بدء استخدام خيارات التداول اليوم. [واصل القراءة. ]

ما هو وضع نسبة المكالمات وكيفية استخدامها.

تعرف على نسبة الدعوة وضع، والطريقة التي يتم اشتقاقها وكيف يمكن استخدامها كمؤشر مناقضة. [واصل القراءة. ]

فهم التكافؤ في المكالمة.

ويعتبر التكافؤ في الدعوى مبدأ مهما في تسعير الخيارات التي حددها هانز ستول في ورقته "العلاقة بين أسعار البيع والمكالمات" في عام 1969. وهو ينص على أن علاوة خيار المكالمة تنطوي على سعر عادل معين للخيار المقابل مع وجود نفس سعر الإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية، والعكس بالعكس. [واصل القراءة. ]

فهم الإغريق.

في خيارات التداول، قد تلاحظ استخدام بعض الحروف الهجائية اليونانية مثل دلتا أو غاما عند وصف المخاطر المرتبطة بمواقف مختلفة. وهي تعرف باسم "الجريكس". [واصل القراءة. ]

تقييم الأسهم العادية باستخدام تحليل التدفقات النقدية المخصومة.

وبما أن قيمة خيارات الأسهم تعتمد على سعر المخزون الأساسي، فمن المفيد حساب القيمة العادلة للسهم باستخدام تقنية تعرف بالتدفقات النقدية المخصومة. [واصل القراءة. ]

تابعنا في الفيسبوك للحصول على استراتيجيات اليومية & أمب؛ نصائح!

أساسيات الخيارات.

استراتيجيات الخيارات.

الباحث عن استراتيجيات الخيارات.

تحذير المخاطر: الأسهم والعقود الآجلة وتداول الخيارات الثنائية التي تمت مناقشتها على هذا الموقع يمكن اعتبار عمليات التداول عالية المخاطر وتنفيذها يمكن أن تكون محفوفة بالمخاطر جدا وقد يؤدي إلى خسائر كبيرة أو حتى في خسارة إجمالية لجميع الأموال على حسابك. يجب أن لا تخاطر أكثر مما كنت تتحمل أن تخسر. قبل اتخاذ قرار التجارة، تحتاج إلى التأكد من أنك تفهم المخاطر المعنية مع الأخذ بعين الاعتبار أهدافك الاستثمارية ومستوى الخبرة. يتم توفير المعلومات على هذا الموقع بدقة لأغراض إعلامية وتعليمية فقط وليس المقصود أن تكون خدمة توصية التداول. لن يكون ثيوبتيونسغويد مسؤولا عن أي أخطاء أو سهو أو تأخر في المحتوى، أو عن أي إجراءات تتخذ اعتمادا على ذلك.

المنتجات المالية التي تقدمها الشركة تحمل مستوى عال من المخاطر ويمكن أن يؤدي إلى فقدان كل ما تبذلونه من الأموال. يجب عليك أبدا استثمار المال الذي لا يمكن أن تخسره.

متطلبات الهامش.

4. عمليات السوق 5. أوامر وتحليل الأسعار 6. التحوط.

10. اللوائح 11. أخذ الاختبار.

أحد أسباب سوق العقود الآجلة جذابة جدا للمستثمرين الصغار، هو متطلبات الاقتراض أقل صرامة. إن متطلبات الهامش في البورصات المستقبلية ليست مرتفعة تقريبا عن تلك الموجودة في سوق الأسهم، وحتى المستثمر الفردي يمكنه المشاركة. في الواقع، هوامش العقود الآجلة هي عادة 10 إلى 20٪ من قيمة العقد، في مقابل 50٪ المطلوبة حاليا لمعاملة الأسهم. ويتعين على تاجر العقود الآجلة المرخص، بعد ذلك، أن يكون على بينة من القواعد التي تحكم الهامش وآثارها على الاقتصاد الأوسع.

هناك فرق جوهري بين هوامش العقود الآجلة والهوامش المرتبطة بالأسهم والأوراق المالية الأخرى؛ في سوق الأسهم، يمثل الهامش الدفع الجزئي، ولكن في سوق العقود الآجلة، ويعمل الهامش كضمان الأداء. ولأن هذه السندات مستحقة الدفع ومتجددة على أساس يومي، فإنها لا تحتاج إلا إلى تغطية التغيير المتوقع على مدى يوم واحد في قيمة العقود الآجلة المرتبطة بها (التوسيم إلى السوق).

متطلبات الهامش.

متطلب الهامش هو النسبة المئوية للأوراق المالية الهامشية التي يجب على المستثمر دفعها نقدا. ويمكن تقسيمها إلى متطلبات الهامش المبدئي ومتطلبات هامش الصيانة. وفقا للوائح T لمجلس الاحتياطي الفدرالي، فإن متطلبات الهامش الأولي للأسهم هي 50٪، ومتطلبات هامش الصيانة هي 30٪، في حين أن متطلبات أعلى لكلا الأمرين قد تنطبق على بعض الأوراق المالية.

ويشير متطلب الهامش المبدئي إلى نسبة الأسهم المطلوبة عندما يفتح المستثمر موقعا. على سبيل المثال، إذا كان لديك 5000 $ وترغب في شراء الأسهم أبك التي لديها متطلبات الهامش الأولي 50٪، يتم احتساب كمية الأسهم أبك كنت مؤهلا للشراء على الهامش على النحو التالي:

قوة الشراء * 50٪ & غ؛ & غ؛ أقل من أو يساوي 5000 دولار.

وGT؛ & GT. قوة الشراء & غ؛ & غ؛ أقل من أو يساوي 5000 دولار أمريكي / 50٪ = 10000 دولار أمريكي.

وGT؛ & GT. يمكنك شراء ما يصل إلى 10،000 $ قيمة الأسهم أبك باستخدام الهامش الخاص بك شراء القوة.

عندما يحمل المستثمر الأوراق المالية المشتراة على الهامش، من أجل السماح ببعض التذبذب في السعر، يتم تخفيض الحد الأدنى لمتطلبات الهامش في فيرستريد لمعظم الأسهم إلى 30٪. وهذا ما يسمى شرط هامش الصيانة. عندما يكون المستثمر غير قادر على الحفاظ على حقوق الملكية فوق متطلبات هامش الصيانة، يحدث نداء الهامش.

على سبيل المثال: لديك 20،000 $ قيمة الأوراق المالية التي تم شراؤها باستخدام 10،000 $ نقدا و 10،000 $ على الهامش. إذا كانت القيمة الإجمالية لحقائبك القابضة إلى 14،000 دولار والمبلغ الذي اقترضته على الهامش لا يزال 10000 $، فإن قيمة الأسهم الخاصة بك يكون فقط 4000 $، والتي تقع تحت الحد الأدنى لمتطلبات الهامش 30٪.

استثناء من متطلبات هامش الصيانة 30٪ هو عندما يتركز حساب المستثمر. يتم تكوين الحساب المركز عندما يساوي موقف واحد أو أكبر من 60٪ من إجمالي القيمة السوقية الهامشية. نظرا لارتفاع مخاطر التذبذب، فإن متطلبات هامش الصيانة تبقى 50٪ عندما يتركز الحساب.

بعد المثال المذكور عند تقديم متطلبات الهامش الأولي، السعر الحالي للمخزون أبك هو 100 دولار. لديك الآن 100 سهم من الأسهم أبك اشترى باستخدام 5000 $ نقدا و 5000 $ على الهامش. إذا كان سعر الأسهم أبك يسقط من 100 $ إلى 90 $ وتصبح القيمة الإجمالية لعقد الخاص بك 9000 $، والمبلغ الذي اقترضت من الهامش يبقى 5000 $، الأسهم الخاصة بك هو الآن فقط 4000 $، وهو أقل من الحد الأدنى لمتطلبات الهامش 50٪ لتركز الحسابات.

بعض الأوراق المالية لديها متطلبات هامش أعلى، وفي هذه الحالة سوف تكون متطلبات الأولية والصيانة نفس معدل أعلى. يرجى الرجوع إلى مخطط الهامش المطلوب الخاص لمعرفة التفاصيل.

الترقيات.

تريد التحدث مع شخص ما بشأن الأسئلة الأساسية في الوقت الحقيقي؟ محاولة لدينا خدمة الدردشة الحية التفاعلية. يمكن لممثلينا تقديم المساعدة في استفساراتكم. اذهب.

خيارات التداول ومتطلبات الهامش.

هناك عدد قليل من الأشياء التي يجدها تجار الخيارات مربكة كمتطلبات الهامش. الحقيقة.

أن هناك فرقا بين متطلبات الهامش للأسهم والعقود الآجلة والخيارات.

يزيد من تعقيد المسألة.

في خيارات تداول الهامش مصطلح هو مجرد إشارة إلى النقد و / أو الأوراق المالية أ.

يتطلب وسيط التاجر له أو لها أن تودع كضمان قبل أن تكون تجارة معينة.

دخلت حيز. مع خيارات التسوية النقدية، هذا هو المبلغ النقدي الذي يجب تقديمه ضد.

السيناريو المحتمل للخيار المعين.

متطلبات الهامش تلعب دورا رئيسيا مع خيارات البيع.

بالنسبة لخيارات الأسهم أصدر مجلس شيكاغو للتجارة مجموعة من المبادئ التوجيهية للعضو.

الشركات، ولكن هذا لا يعني أنها تتبع بشكل موحد من قبل جميع شركات الوساطة. في الواقع.

سوف يجد التجار أن هناك فروق الهامش ملحوظ بين متطلبات الهامش.

من مختلف الوسطاء، وذلك قبل إيداع الأموال مع وسيط معين من الأهمية بمكان معرفة ذلك.

كيفية حساب متطلبات الهامش.

وبما أن سوق الفوركس عادة ما تكون أقل تقلبا من أسواق الأسهم، ولا سيما في السوق.

بالنسبة للأسهم الفردية، خيارات الفوركس لديها عموما متطلبات الهامش أقل من الأسهم.

في أسواق الفوركس والعقود الآجلة خيارات، العديد من الوسطاء استخدام محفظة موحدة.

تحليل نظام المخاطر (سبان) لتحديد الهامش. هذا يعمل بشكل جميل للتاجر.

حيث أن مواقفه التجارية لا ينظر إليها بمعزل عن غيرها. النظام يستخدم بدلا من ذلك معقدة للغاية.

خوارزمية لتحديد مخاطر جميع المراكز المفتوحة مجتمعة - بما في ذلك الخيارات و.

أهمية الهامش للتاجر.

الأهمية الرئيسية الوحيدة للهامش هو أن هذا يمثل المال الذي لا يستطيع التاجر.

استخدام التجارة مع.

دعونا نفترض أن المتداول جون لديه $ 2 000 فقط في حساب التداول الخاص به. إذا كان يجب على وسيط واحد.

تهمة $ 2 000 في الهامش لتجارة معينة وسعر وسيط آخر فقط $ 1 000،

كل شيء آخر يساوي الوسيط الثاني هو البديل الأفضل منذ التاجر جون سوف.

تكون قادرة على اقامة اثنين من الصفقات مع نفس المبلغ من الأموال في حسابه. وهذا سوف يسمح له.

أ) كسب المزيد من المال في نفس الوقت مع رأس المال الحالي و.

ب) تنويع محفظته إلى حد محدود مع عدم الاضطرار إلى المخاطرة بجميع أمواله المتاحة.

على تجارة واحدة.

متطلبات الهامش للفروقات.

قد يتساءل التاجر في هذه المرحلة عن الهامش على ما يسمى بالفروقات، أي أ.

مزيج من مواقف الخيار الطويل والقصير؟

لا ينتشر عادة هامش الربح مثل انتشار فراشة معروفة أي هامش.

من الوسيط. وذلك لأن التاجر لا يقف لتفقد كمية غير محدودة من.

المال كما هو الحال مع بيع خيارات عارية.

ومن ناحية أخرى، فإن فروق الائتمان مثل انتشار فراشة الحديد ستحتاج إلى هامش.

الوديعة. مبلغ الهامش سوف يعتمد، في جملة أمور، على المبلغ الذي يمكن أن يفقده المتداول.

على انتشار، لكنه عادة ما يكون أقل من هامش على مكالمة عارية أو وضع.

عن المؤلف.

ماركوس هولاند - ماركوس هولاند تم تداول الأسواق المالية منذ عام 2007 مع التركيز بشكل خاص على السلع الناعمة. تخرج في عام 2004 من جامعة بليموث مع بكالوريوس (مع مرتبة الشرف) في الأعمال التجارية والمالية.